近期，中國證監(jiān)會印發(fā)《推動公募基金高質(zhì)量發(fā)展行動方案》（以下簡稱《行動方案》），引起廣大投資者和社會的高度關(guān)注。近日，采訪上?；匣痄N售有限公司（以下簡稱“基煜基金”）人士，關(guān)注在行業(yè)變革下，這家專注于服務(wù)機(jī)構(gòu)客戶的獨(dú)立基金銷售機(jī)構(gòu)，將如何推動行動方案在銷售實(shí)踐中落地生根，進(jìn)一步提升客戶的獲得感和滿意度。

如何看待《行動方案》的意義與影響？

基煜基金：《行動方案》堅(jiān)持黨對公募基金行業(yè)的全面領(lǐng)導(dǎo)，突出行業(yè)發(fā)展的政治性與人民性，是行業(yè)回歸“為投資者創(chuàng)造價值”本源的重大變革。公募基金行業(yè)涉及數(shù)億基金投資者，涉及數(shù)千萬個家庭，是構(gòu)建高水平普惠金融體系的重要一環(huán)，踐行政治性與人民性是行業(yè)屬性的必然要求。

《行動方案》為公募基金行業(yè)指明了未來發(fā)展方向?！缎袆臃桨浮芳忍岢隹傮w要求，也提出諸多具體舉措，包括優(yōu)化基金運(yùn)營模式、完善考核評價制度、提升權(quán)益投資占比、建設(shè)一流投資機(jī)構(gòu)、守牢風(fēng)險底線等，將指引公募基金實(shí)現(xiàn)從重規(guī)模向重回報、重短期業(yè)績考核向重長期業(yè)績考核、重固收向重權(quán)益、重個人明星經(jīng)理向重組織體系等方面轉(zhuǎn)型。

《行動方案》是提升行業(yè)整體質(zhì)量、切實(shí)保護(hù)投資者利益的關(guān)鍵舉措，將徹底改變行業(yè)生態(tài)環(huán)境?！缎袆臃桨浮诽岢鲆獔?jiān)持以投資者為本，背后的核心和本質(zhì)是改變生產(chǎn)關(guān)系，把產(chǎn)品的制造商、提供商和投資者綁定在一起，實(shí)現(xiàn)基金管理公司、基金銷售機(jī)構(gòu)與投資者的利益綁定，真正實(shí)現(xiàn)“同甘共苦”。

公募基金行業(yè)要實(shí)現(xiàn)高質(zhì)量發(fā)展的關(guān)鍵點(diǎn)在哪里？

基煜基金：《行動方案》提到，我國公募基金行業(yè)存在經(jīng)營理念有偏差、功能發(fā)揮不充分、發(fā)展結(jié)構(gòu)不均衡、投資者獲得感不強(qiáng)等問題。公募基金行業(yè)若要實(shí)現(xiàn)高質(zhì)量發(fā)展，其關(guān)鍵在于重新聚焦于“為投資者創(chuàng)造價值”的本源。

第一，行業(yè)要樹立以投資者最佳利益為核心的經(jīng)營理念。過去，行業(yè)內(nèi)普遍過于注重規(guī)模擴(kuò)張、排名競爭，相對忽視了客戶服務(wù)的優(yōu)化與滿意度的提升。近年來監(jiān)管部門多次強(qiáng)調(diào)金融機(jī)構(gòu)應(yīng)避免過度追求規(guī)模，要重視投資者體驗(yàn)。行動方案將重塑行業(yè)生態(tài)，作為基金銷售機(jī)構(gòu)，我們需要不斷思考為客戶提供了什么價值，客戶在乎的是什么，有沒有堅(jiān)持客戶利益至上。

第二，要推動權(quán)益類基金發(fā)展，協(xié)調(diào)發(fā)展各類基金產(chǎn)品。過去20多年我國公募基金市場高度依賴固收類、貨幣類資產(chǎn)，權(quán)益基金占比較低，但隨著經(jīng)濟(jì)周期變化，過去固收市場所依賴的經(jīng)濟(jì)基礎(chǔ)、內(nèi)核已發(fā)生改變，主要只投固收、貨幣資產(chǎn)的時代即將走向尾聲。當(dāng)前，行業(yè)發(fā)展方向已明確，資本市場正步入權(quán)益資產(chǎn)轉(zhuǎn)型的關(guān)鍵時期。行業(yè)應(yīng)順應(yīng)市場發(fā)展趨勢，積極推動主動管理權(quán)益類基金產(chǎn)品的創(chuàng)新發(fā)展，切實(shí)落實(shí)基金產(chǎn)品的供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革。

第三，要增強(qiáng)投資者的獲得感，持續(xù)為投資者創(chuàng)造長期價值。傳統(tǒng)固定管理費(fèi)率模式下，基金管理公司旱澇保收，行業(yè)存在“基金賺錢，基民不賺錢”的痛點(diǎn)。《行動方案》強(qiáng)調(diào)建立浮動管理費(fèi)機(jī)制，通過與業(yè)績表現(xiàn)掛鉤的管理費(fèi)收取模式，優(yōu)化投資者投資體驗(yàn)，降低投資者成本。同時《行動方案》提出，通過優(yōu)化基金運(yùn)營模式和建立健全基金管理公司收入報酬與投資者回報綁定機(jī)制，強(qiáng)化長周期考核與激勵約束機(jī)制，有助于倒逼行業(yè)提升服務(wù)能力，強(qiáng)化投資者信心，持續(xù)為投資者創(chuàng)造價值。

在這樣的行業(yè)大背景下，基煜基金會進(jìn)行怎樣的優(yōu)化與調(diào)整？

基煜基金：行動方案指引我們回歸“為投資者創(chuàng)造價值” 的本源，這既是行業(yè)可持續(xù)發(fā)展的必然要求，更是基煜基金堅(jiān)守的使命。作為深耕基金銷售領(lǐng)域的機(jī)構(gòu)，我們將以方案為行動指南，用“一個轉(zhuǎn)變，兩個調(diào)整，三個堅(jiān)持”，將客戶為先、守法合規(guī)經(jīng)營理念深植業(yè)務(wù)全流程，用專業(yè)與責(zé)任守護(hù)投資者每一份信任。

首先是“一個轉(zhuǎn)變”，即把大事做成小事，把沖鋒變成堅(jiān)持。具體來說，我們將從細(xì)微處著手，重視每一個服務(wù)細(xì)節(jié)，確保客戶能夠明顯感受到我們服務(wù)質(zhì)量的持續(xù)提升。同時，我們敬畏客戶，真誠對待客戶，關(guān)注客戶需求，以客戶利益為先，長期堅(jiān)持正確的價值觀，憑借靠譜專業(yè)，贏得客戶的信賴與滿意。

其次是“兩個調(diào)整”，即從固收到含權(quán)產(chǎn)品，從交易到配置。隨著市場環(huán)境的變化，我們將積極調(diào)整產(chǎn)品結(jié)構(gòu)，配合客戶需求，逐步從主要銷售固收類產(chǎn)品向銷售權(quán)益類等產(chǎn)品轉(zhuǎn)型。我們將加大對低波含權(quán)產(chǎn)品等新型產(chǎn)品的研究力度，以滿足投資者日益多樣化的投資需求。同時，我們也將繼續(xù)推進(jìn)從交易到配置的業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)變，為客戶提供更加全面、專業(yè)的資產(chǎn)配置服務(wù)。

最后是“三個堅(jiān)持”，即堅(jiān)持做機(jī)構(gòu)業(yè)務(wù)、堅(jiān)持發(fā)展科技、堅(jiān)持合規(guī)經(jīng)營底線。機(jī)構(gòu)業(yè)務(wù)背后也是千千萬萬個老百姓，服務(wù)好個人和機(jī)構(gòu)客戶都能造福老百姓，具有重要意義。基煜基金將繼續(xù)深耕機(jī)構(gòu)業(yè)務(wù)領(lǐng)域，用更加專業(yè)的服務(wù)為機(jī)構(gòu)客戶創(chuàng)造價值，

發(fā)展科技方面，我們開展科技業(yè)務(wù)，旨在解決客戶科技能力不足的痛點(diǎn)和難點(diǎn)。未來隨著AI應(yīng)用的推進(jìn)，科技將在資管領(lǐng)域發(fā)揮越來越重要的作用，基煜基金將緊跟科技發(fā)展的步伐，為機(jī)構(gòu)客戶提升管理帶寬創(chuàng)造更大的空間。

對于合規(guī)經(jīng)營底線，我們公司將始終堅(jiān)守合規(guī)經(jīng)營的底線，加強(qiáng)對員工的合規(guī)培訓(xùn)與教育，確保每位員工都能深刻理解合規(guī)經(jīng)營的重要性，并自覺將其落實(shí)到日常工作中。

在未來的發(fā)展中，基煜基金將按照行動方案指引的方向，繼續(xù)以投資者利益為出發(fā)點(diǎn)和落腳點(diǎn)，不斷提升自身的服務(wù)質(zhì)量和專業(yè)水平。我們相信，在監(jiān)管部門的指導(dǎo)下，在全行業(yè)的共同努力下，公募基金必將實(shí)現(xiàn)高質(zhì)量發(fā)展，行動方案必將取得豐碩成果。

來源：上海證券報