知名投資人正在加碼通信板塊。例如，葛衛(wèi)東、裘國(guó)根雙雙殺入蜂窩模組龍頭移遠(yuǎn)通信，陳光明旗下的睿遠(yuǎn)基金持續(xù)加倉運(yùn)營(yíng)商中國(guó)移動(dòng)。在多位業(yè)內(nèi)人士看來，投資大咖們相繼出手或許預(yù)示著，沉寂已久的通信板塊將有所起色。

從整體來看，二季度機(jī)構(gòu)對(duì)通信板塊的布局力度明顯加大。東吳證券統(tǒng)計(jì)發(fā)現(xiàn)，今年以來申萬通信行業(yè)基金重倉股持倉市值持續(xù)提升，截至二季度，基金重倉股持倉市值達(dá)294.22億元，環(huán)比增長(zhǎng)7.06%。東吳證券認(rèn)為，隨著新基建政策的穩(wěn)健推進(jìn)，下游5G 和數(shù)據(jù)中心需求持續(xù)向好，通信行業(yè)投資價(jià)值正逐步顯現(xiàn)。

從通信行業(yè)基金前十大重倉股來看，主要包括設(shè)備商（中興通訊）、運(yùn)營(yíng)商（中國(guó)移動(dòng)、中國(guó)聯(lián)通、中國(guó)電信）、光模塊（新易盛）、物/車聯(lián)網(wǎng)及模組（移遠(yuǎn)通信、廣和通）、光纖光纜（中天科技）等。

知名投資人在通信板塊頻頻出現(xiàn)。以移遠(yuǎn)通信為例，截至二季度，葛衛(wèi)東成為新晉前十大流通股股東，共持有196.85萬股。另一位私募大佬裘國(guó)根也對(duì)這家公司一往情深。近日，移遠(yuǎn)通信發(fā)布公告稱，截至9月7日，上海重陽戰(zhàn)略投資有限公司、上海重陽投資管理股份有限公司及其一致行動(dòng)人重陽國(guó)際資產(chǎn)管理有限公司持有公司股份的比例已增至7.8752%。

此外，截至二季度，百億級(jí)基金經(jīng)理章旭峰管理的富國(guó)軍工主題，袁芳管理的工銀文體產(chǎn)業(yè)、工銀圓興，林森、林虎管理的易方達(dá)裕祥回報(bào)等基金持有移遠(yuǎn)通信的數(shù)量均在100萬股以上。

睿遠(yuǎn)基金則持續(xù)加碼中國(guó)移動(dòng)。一季度，傅鵬博管理的睿遠(yuǎn)成長(zhǎng)價(jià)值加倉中國(guó)移動(dòng)4488.95萬股，二季度繼續(xù)加倉42萬股。睿遠(yuǎn)基金旗下另一員大將趙楓的操作也頗為相似，一季度中國(guó)移動(dòng)成為睿遠(yuǎn)均衡價(jià)值新晉前十大重倉股，二季度趙楓再度加倉260.85萬股。

除了布局中國(guó)移動(dòng)，傅鵬博還青睞廣和通。去年年底，睿遠(yuǎn)成長(zhǎng)價(jià)值成為廣和通新晉前十大流通股股東，共持有804.66萬股。此后兩個(gè)季度睿遠(yuǎn)成長(zhǎng)價(jià)值持股數(shù)量不斷增加，截至今年二季度，睿遠(yuǎn)成長(zhǎng)價(jià)值持股數(shù)增至1466.24萬股。此外，二季度全國(guó)社?；鹚牧懔M合、興全輕資產(chǎn)投資成為廣和通的新晉前十大流通股東。

當(dāng)前通信板塊的投資機(jī)會(huì)如何？國(guó)泰君安通信研究團(tuán)隊(duì)表示，通信板塊估值仍處于歷史低位，下半年5G建設(shè)有望加速。5G基站建成率、5G用戶滲透率、5G手機(jī)出貨占比、5G應(yīng)用（AR/VR、車載等）已經(jīng)與4G流量爆發(fā)前期（2014年一季度至2014年四季度）十分相像。通信板塊政策支持力度大、下半年業(yè)績(jī)?cè)鲩L(zhǎng)明確，當(dāng)前是博弈流量爆發(fā)時(shí)點(diǎn)勝率較高的配置時(shí)點(diǎn)。

國(guó)盛證券表示，通信行業(yè)配置主要抓住三條主線：第一，繼續(xù)抓住光模塊、物聯(lián)網(wǎng)兩大高景氣賽道，珍惜高度市場(chǎng)分化下帶來的低估值買入機(jī)會(huì)；第二，通信基建投資有望再度成為推動(dòng)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的手段之一，建議投資者積極關(guān)注新一輪 5G 建設(shè)所帶來的產(chǎn)業(yè)鏈復(fù)蘇機(jī)會(huì)；第三，在“碳達(dá)峰、碳中和”背景下， 建議投資者積極關(guān)注綠色通信賽道中儲(chǔ)能散熱、綠色I(xiàn)DC等投資標(biāo)的。